FTX Ventures là bộ phận đầu tư mạo hiểm của FTX Trading Ltd., sàn giao dịch tiền mã hóa do Sam Bankman-Fried sáng lập năm 2019, đặt trụ sở tại Bahamas (ban đầu thành lập tại Hong Kong). Bộ phận đầu tư ra mắt chính thức vào tháng 1 năm 2022 với quy mô quỹ công bố là 2 tỷ USD, định vị là một trong những quỹ đầu tư mạo hiểm crypto lớn nhất trong năm đó. Phạm vi hoạt động trải dài từ đầu tư giai đoạn sớm đến giai đoạn tăng trưởng trong hạ tầng blockchain, gaming, DeFi và ứng dụng Web3 tiêu dùng.
Công ty vận hành như một nhánh chiến lược của sàn FTX, tìm kiếm sự kết hợp giữa các công ty danh mục với hạ tầng giao dịch, launchpad token và chợ NFT của FTX. Chỉ vài tháng sau khi ra mắt, FTX Ventures triển khai vốn với tốc độ hiếm thấy trong ngành đầu tư mạo hiểm crypto, tham gia các vòng gọi vốn lớn trên các blockchain Layer 1, studio gaming và hạ tầng cross-chain. Sự tăng trưởng nhanh chóng này chấm dứt đột ngột vào tháng 11 năm 2022 khi FTX nộp đơn bảo hộ phá sản theo Chương 11 sau sự sụp đổ công khai của sàn và những tiết lộ về việc lạm dụng tiền của khách hàng. Sam Bankman-Fried sau đó bị bắt, đưa ra xét xử và bị kết án 25 năm tù vào tháng 3 năm 2024 với nhiều tội danh gian lận và âm mưu.
Các khoản đầu tư nổi bật
- Aptos Labs – Blockchain Layer 1 xây dựng bởi các kỹ sư cũ của Meta/Diem; FTX Ventures đồng dẫn dắt vòng Series A 200 triệu USD năm 2022 cùng a16z và các nhà đầu tư khác.
- Mysten Labs (Sui) – Blockchain Layer 1 ngôn ngữ Move khác tách ra từ Meta; nhận vốn đầu tư trước khi FTX sụp đổ.
- LayerZero Labs – Giao thức nhắn tin cross-chain; FTX Ventures tham gia vòng Series A và B.
- Yuga Labs – Nhà sáng tạo Bored Ape Yacht Club và Otherside; FTX Ventures tham gia vòng seed 450 triệu USD do a16z dẫn dắt vào tháng 3 năm 2022.
- Stardust – Nền tảng hạ tầng NFT cho gaming; nhận đầu tư chiến lược từ FTX Ventures.
- SkyBridge Capital – Công ty quản lý đầu tư thay thế do Anthony Scaramucci điều hành; FTX mua lại 30% cổ phần qua FTX Ventures năm 2022.
- K5 Global – Công ty đầu tư mạo hiểm và tư vấn do Michael Kives và Bryan Baum đồng sáng lập; FTX đầu tư 700 triệu USD, một trong những cược đơn lẻ lớn nhất của họ.
- Genesis Digital Assets – Công ty khai thác Bitcoin; nhận khoản đầu tư chín chữ số trong khuôn khổ mở rộng hạ tầng của FTX.
Đội ngũ
Amy Wu dẫn dắt FTX Ventures với vai trò Trưởng quỹ, gia nhập từ Lightspeed Venture Partners nơi bà tập trung vào gaming và crypto tiêu dùng. Bà trở thành gương mặt công khai của hoạt động đầu tư và rời đi sau sự sụp đổ vào tháng 11 năm 2022. Sam Bankman-Fried (nhà sáng lập và CEO của FTX) định hướng chiến lược phân bổ vốn tổng thể và trực tiếp tham gia vào một số thương vụ lớn, bao gồm K5 Global và SkyBridge. Thông tin công khai về các đối tác quản lý hay thành viên hội đồng đầu tư khác còn hạn chế, vì FTX Ventures vận hành với đội ngũ nội bộ nhỏ, phụ thuộc nhiều vào sự chấp thuận trực tiếp của Bankman-Fried cho các khoản đầu tư lớn.
Hoạt động gần đây
Sau khi nộp đơn phá sản vào tháng 11 năm 2022, toàn bộ hoạt động của FTX Ventures dừng lại. Các tài sản danh mục chuyển sang tay tài sản phá sản FTX, do CEO tái cơ cấu John Ray III giám sát. Khối tài sản này đã có phương pháp thanh lý và bán các cổ phần danh mục để thu hồi vốn cho chủ nợ. Trong năm 2023 và 2024, tài sản phá sản bán các vị thế tại Aptos, LayerZero và các khoản nắm giữ khác với mức chiết khấu khác nhau so với giá vốn ban đầu. Kế hoạch tái cơ cấu được xác nhận vào cuối năm 2024, với mục tiêu hoàn trả gần đủ các yêu cầu của khách hàng theo giá trị USD – dù các chủ nợ nhận USD thay vì crypto, khóa chặt tổn thất từ đáy giá năm 2022. SEC và CFTC cũng tiến hành các hành động thực thi dân sự riêng biệt đối với các thực thể FTX và các bên liên quan.
FTX Ventures không còn hoạt động như một đơn vị đầu tư tích cực. Di sản của nó chủ yếu mang tính cảnh báo: một quỹ 2 tỷ USD triển khai vốn mạnh mẽ vào các dự án có giá trị thực, nhiều trong số đó vẫn tồn tại và phát triển, trong khi sàn giao dịch mẹ tài trợ cho quỹ lại được xây dựng trên nền tảng gian lận. Các công ty danh mục bao gồm Aptos và LayerZero tiếp tục phát triển độc lập, tách mình khỏi mối liên hệ với FTX. Quy mô đầy đủ của tổn thất đối với nhà đầu tư, chủ nợ và nhà sáng lập danh mục vẫn là một chương định hình lịch sử đầu tư mạo hiểm crypto.
