F-Prime Capital là nhánh đầu tư mạo hiểm của tập đoàn Fidelity Investments, hoạt động dưới umbrella Devonshire Investors thuộc sở hữu gia đình Johnson. Có trụ sở tại Boston, Massachusetts và văn phòng tại San Francisco, quỹ triển khai vốn theo hai hướng chính: y tế và công nghệ. Mảng crypto và blockchain của quỹ là một phần nhỏ, có chọn lọc trong chương trình đầu tư đa giai đoạn lớn hơn – từ seed đến growth equity.
Quỹ không công bố tổng tài sản quản lý, phù hợp với cấu trúc là một phương tiện liên kết với family office thay vì quỹ tổ chức được tiếp thị thông thường. F-Prime Capital được chính thức hóa dưới thương hiệu hiện tại vào khoảng năm 2016, dù hoạt động đầu tư Devonshire bên dưới đã kéo dài hàng chục năm qua lịch sử đầu tư tư nhân của Fidelity. Được hậu thuẫn bởi một trong những công ty quản lý tài sản lớn nhất thế giới, quỹ có nguồn vốn kiên nhẫn và tầm nhìn đầu tư dài hạn – điều phân biệt quỹ với các quỹ crypto thuần túy. Thông tin công khai về tổng AUM còn hạn chế.
Khoản đầu tư được nhắc đến nhiều nhất của quỹ là vị thế giai đoạn đầu vào Moderna, thực hiện nhiều năm trước IPO năm 2018 và sau đó là thành công của vaccine COVID-19 – tạo ra một trong những khoản lợi nhuận quan trọng nhất trong lịch sử venture. Ngoài biotech, F-Prime đã đầu tư vào các công ty phần mềm doanh nghiệp và fintech trên khắp Hoa Kỳ. Trong lĩnh vực tài sản số, danh mục blockchain và crypto của quỹ rất chọn lọc – khoảng sáu vị thế đã biết tính đến giữa năm 2026 – phản ánh cách tiếp cận có chủ đích thay vì rải rộng.
Các khoản đầu tư nổi bật
- Moderna – vị thế venture giai đoạn đầu vào công ty biotech mRNA trước IPO; một trong những exit nổi tiếng nhất của F-Prime
- Veracyte – công ty chẩn đoán gen, được đầu tư trong giai đoạn tăng trưởng sớm
- Twist Bioscience – nền tảng sinh học tổng hợp; F-Prime tham gia các vòng trước IPO
- CareDx – chẩn đoán ghép tạng; thuộc luận điểm đầu tư y tế liên tục của quỹ
- Các khoản đầu tư crypto và blockchain được theo dõi trên các nền tảng như Crunchbase có khoảng sáu thương vụ đã biết, trong đó năm được xác định là vị thế dẫn dắt – tên dự án cụ thể trong lĩnh vực on-chain hoặc DeFi chưa được tiết lộ đầy đủ
Đội ngũ
Các nhóm đầu tư của F-Prime Capital được tổ chức theo lĩnh vực. Amir Nashat là managing partner phụ trách mảng khoa học sự sống, gia nhập từ hệ sinh thái Polaris Partners. Nhóm công nghệ và fintech hoạt động với thông tin công khai ít hơn. Lãnh đạo quỹ được hưởng lợi từ mối quan hệ sâu với mạng lưới phân tích viên của Fidelity, luồng deal độc quyền từ cựu thành viên Fidelity Ventures, và khả năng tiếp cận nghiên cứu thị trường công để định thời điểm đầu tư tư nhân. Thông tin chi tiết về các partner trong nhóm crypto không được đăng tải trên website của quỹ.
Hoạt động gần đây
Từ năm 2024 đến đầu năm 2026, F-Prime Capital giữ thái độ thận trọng với tài sản số, phù hợp với tâm lý dè dặt của các tổ chức lớn sau giai đoạn thu hẹp 2022–2023. Quỹ không công bố các phương tiện quỹ blockchain-native mới trong giai đoạn này, khác với một số đối thủ đã ra mắt các phương tiện Web3 chuyên biệt. Chiến lược của quỹ ưu tiên các cơ hội hạ tầng fintech hơn là các dự án token đầu cơ – phù hợp với quỹ đáp ứng nguồn vốn gia đình dài hạn thay vì áp lực hoàn vốn LP ngắn hạn. Website chính thức của F-Prime liệt kê các lĩnh vực trọng tâm nhưng không công bố danh mục đầy đủ cho mảng tài sản số.
Với retail ROI được ghi nhận là 1.56x trên các vị thế crypto theo dõi và năm khoản đầu tư dẫn dắt trong hồ sơ, F-Prime Capital là một người tham gia kỷ luật, định hướng theo luận điểm trong lĩnh vực này – không phải cỗ máy thương vụ sản lượng cao. Nhà đầu tư theo dõi quỹ này nên chú ý đến bước mở rộng của công ty mẹ Fidelity trong lĩnh vực lưu ký crypto và ETF, vì điều đó có thể báo hiệu sự thèm muốn ngày càng tăng với các cược venture trực tiếp vào hạ tầng blockchain liền kề trong 12 đến 24 tháng tới. Sự liên kết giữa các sản phẩm crypto thị trường công của Fidelity và hoạt động đầu tư tư nhân của F-Prime là một động thái đáng theo dõi.
