SIX FinTech Ventures é o braço de venture corporativo do SIX Group, operador central da infraestrutura do mercado financeiro da Suíça. O SIX Group administra a bolsa de valores suíça (SIX Swiss Exchange), os sistemas de pagamento suíços e o SIX Financial Information – um fornecedor global de dados financeiros. A unidade de venture direciona capital estratégico para empresas de fintech cujos produtos complementam ou ampliam o negócio central de infraestrutura do SIX. O foco são startups em estágio inicial a de crescimento nas áreas de tecnologia para mercados de capitais, ativos digitais, pagamentos e dados financeiros.
O SIX Group foi formado em 2008 pela fusão de três empresas suíças de infraestrutura financeira – SIS, Telekurs e SEGA. O SIX FinTech Ventures atua como veículo do grupo para investimentos minoritários estratégicos, distinto de fundos orientados exclusivamente ao retorno financeiro. A tese de investimento da unidade se concentra em empresas capazes de fortalecer a posição competitiva do SIX nos mercados financeiros europeus e globais, e não em maximizar a TIR do portfólio de forma isolada. As informações públicas sobre o total de ativos sob gestão do fundo são limitadas; o SIX Group não divulgou um valor de AUM separado para a unidade de venture.
Investimentos notáveis
- Fnality International – O SIX participou da rodada de investimento de 2019 na Fnality (anteriormente o consórcio Utility Settlement Coin), um projeto de infraestrutura de pagamentos no atacado baseado em blockchain, apoiado por um grupo de grandes bancos globais. fnality.org
- Taurus Group – Empresa suíça de infraestrutura para ativos digitais que oferece custódia, tokenização e serviços de corretagem para bancos e instituições financeiras. O SIX Group foi citado entre os investidores estratégicos que apoiam a expansão da Taurus em mercados regulados. taurusgroup.ch
As informações públicas sobre as demais empresas do portfólio são limitadas. Os metadados indicam um total de sete empresas no portfólio com um investimento liderado pelo fundo, mas o SIX FinTech Ventures não mantém um registro público de portfólio com termos de negócio ou coinvestidores divulgados.
Equipe
As informações públicas sobre os sócios gestores ou diretores de investimento do SIX FinTech Ventures são limitadas. A unidade está inserida na estrutura mais ampla de desenvolvimento corporativo do SIX Group. A liderança sênior do SIX Group – incluindo o CEO e o CFO da holding – supervisiona as decisões de investimento estratégico, mas os gestores dedicados da unidade de venture não foram identificados publicamente em registros ou comunicados de imprensa disponíveis até o momento.
Atividade recente
O movimento estratégico mais recente e relevante do SIX Group no espaço digital foi a criação da SIX Digital Exchange (SDX), a primeira bolsa regulada de ativos digitais e depositária central de valores mobiliários do mundo, que realizou suas primeiras transações ao vivo em 2021 e expandiu seu escopo de produtos desde então. Essa iniciativa ocorre em paralelo ao SIX FinTech Ventures, e não por meio dele, mas indica a orientação geral do grupo em direção à infraestrutura digital de mercado. O SIX também concluiu a aquisição do grupo espanhol BME (Bolsas y Mercados Españoles) em 2021, redirecionando capital corporativo significativo para a integração em vez de novas atividades de venture.
Dado o foco estrutural do SIX em infraestrutura financeira regulada, o SIX FinTech Ventures dificilmente perseguirá iniciativas de cripto voltadas ao consumidor de alto risco. Empresas nos segmentos de conformidade regulatória, tokenização, custódia institucional e dados de mercado são os alvos naturais. Com a regulação europeia de ativos digitais (MiCA) em pleno vigor e a SDX amadurecendo como plataforma, a unidade pode aumentar o fluxo de negócios em infraestrutura para títulos tokenizados nos próximos 12 a 24 meses – embora nenhum novo investimento específico tenha sido anunciado publicamente no período mais recente coberto pelos dados disponíveis.