FTX Ventures adalah divisi modal ventura dari FTX Trading Ltd., bursa kripto yang didirikan oleh Sam Bankman-Fried pada 2019 dan berkantor pusat di Bahama (awalnya didirikan di Hong Kong). Divisi investasi ini resmi diluncurkan pada Januari 2022 dengan ukuran dana yang diumumkan sebesar $2 miliar, menjadikannya salah satu dana ventura kripto terbesar tahun itu. Mandatnya mencakup investasi tahap awal hingga tahap pertumbuhan di infrastruktur blockchain, gaming, DeFi, dan aplikasi konsumen Web3.
Perusahaan ini beroperasi sebagai perpanjangan strategis dari bursa FTX, mencari sinergi antara perusahaan portofolio dengan infrastruktur trading FTX, launchpad token, dan NFT marketplace. Dalam beberapa bulan setelah peluncuran, FTX Ventures menggelontorkan modal dengan kecepatan yang jarang terlihat di dunia ventura kripto, berpartisipasi dalam putaran besar di blockchain Layer 1, studio gaming, dan infrastruktur lintas rantai. Kebangkitannya yang cepat berakhir tiba-tiba pada November 2022 ketika FTX mengajukan perlindungan kebangkrutan Chapter 11 menyusul runtuhnya bursa secara publik dan terungkapnya penyalahgunaan dana nasabah. Sam Bankman-Fried kemudian ditangkap, diadili, dan dijatuhi hukuman 25 tahun penjara pada Maret 2024 atas berbagai dakwaan penipuan dan konspirasi.
Investasi terkemuka
- Aptos Labs – Blockchain Layer 1 yang dibangun oleh mantan insinyur Meta/Diem; FTX Ventures memimpin bersama putaran Seri A senilai $200 juta pada 2022 bersama a16z dan pihak lain.
- Mysten Labs (Sui) – Layer 1 berbahasa Move lain yang lahir dari Meta; menerima pendanaan sebelum runtuhnya FTX.
- LayerZero Labs – Protokol pesan lintas rantai; FTX Ventures berpartisipasi dalam putaran Seri A dan B.
- Yuga Labs – Pencipta Bored Ape Yacht Club dan Otherside; FTX Ventures bergabung dalam putaran seed senilai $450 juta yang dipimpin a16z pada Maret 2022.
- Stardust – Platform infrastruktur NFT untuk gaming; menerima investasi strategis dari FTX Ventures.
- SkyBridge Capital – Manajer investasi alternatif yang dikelola Anthony Scaramucci; FTX mengakuisisi saham 30% melalui FTX Ventures pada 2022.
- K5 Global – Perusahaan ventura dan advisory yang didirikan bersama oleh Michael Kives dan Bryan Baum; FTX menginvestasikan $700 juta, salah satu taruhan tunggal terbesarnya.
- Genesis Digital Assets – Perusahaan penambangan Bitcoin; menerima investasi sembilan angka sebagai bagian dari ekspansi infrastruktur FTX.
Tim
Amy Wu memimpin FTX Ventures sebagai Kepala dana, bergabung dari Lightspeed Venture Partners tempat ia berfokus pada gaming dan kripto konsumen. Ia menjadi wajah publik operasi investasi ini dan mundur setelah runtuhnya FTX pada November 2022. Sam Bankman-Fried (pendiri dan CEO FTX) mengarahkan strategi alokasi modal secara keseluruhan dan terlibat langsung dalam beberapa kesepakatan besar, termasuk investasi K5 Global dan SkyBridge. Informasi publik tentang managing partner atau anggota komite investasi lainnya terbatas, karena FTX Ventures beroperasi dengan tim internal kecil yang sangat mengandalkan persetujuan langsung Bankman-Fried untuk cek bernilai besar.
Aktivitas terkini
Setelah pengajuan kebangkrutan November 2022, seluruh aktivitas FTX Ventures berhenti. Aset portofolio berpindah ke tangan estate kebangkrutan FTX, yang diawasi oleh CEO restrukturisasi John Ray III. Estate ini secara sistematis melikuidasi dan menjual kepemilikan portofolio untuk memulihkan dana bagi kreditur. Pada 2023 dan 2024, estate kebangkrutan menjual posisi di Aptos, LayerZero, dan kepemilikan lain dengan berbagai diskon dari harga perolehan awal. Rencana reorganisasi dikonfirmasi pada akhir 2024, dengan estate menargetkan pembayaran kembali hampir penuh atas klaim nasabah dalam denominasi dolar – meski klaim dibayar dalam dolar, bukan kripto, sehingga kerugian dari penurunan harga 2022 tetap terkunci. SEC dan CFTC juga mengejar tindakan penegakan hukum perdata terpisah terhadap entitas FTX dan pihak terkait.
FTX Ventures tidak lagi beroperasi sebagai entitas investasi aktif. Warisannya terutama bersifat peringatan: dana $2 miliar yang berinvestasi agresif ke proyek-proyek sah, banyak di antaranya bertahan dan tumbuh, sementara bursa induk yang mendanainya dibangun di atas fondasi penipuan. Perusahaan portofolio termasuk Aptos dan LayerZero terus berkembang secara mandiri, menjauhkan diri dari keterkaitan dengan FTX. Skala penuh kerugian bagi investor, kreditur, dan pendiri portofolio tetap menjadi babak penting dalam sejarah modal ventura kripto.
