DeFi Alliance – awalnya diluncurkan sebagai Chicago DeFi Alliance pada 2020 – adalah akselerator berbasis di Amerika Serikat dan dana ventura tahap awal yang berfokus pada protokol keuangan terdesentralisasi. Organisasi ini lahir dari kolaborasi antara perusahaan trading dan para pendiri DeFi yang ingin menjembatani kesenjangan antara market maker profesional dan protokol on-chain yang sedang berkembang. Dengan menghubungkan tim portofolio ke penyedia likuiditas profesional, dana ini membantu proyek DeFi mencapai kedalaman trading yang berkelanjutan lebih cepat.
Dana ini menyasar proyek DeFi tahap seed dan awal, dengan fokus khusus pada infrastruktur trading, derivatif, dan primitif likuiditas. Model kohort akselerator memberi para pendiri akses ke mentorship dari market maker berpengalaman sekaligus modal. Total aset yang dikelola tidak diungkapkan secara publik. Fokus geografis portofolionya bersifat global, meski organisasi ini berkantor pusat di Amerika Serikat dengan hubungan kuat ke komunitas trading Chicago.
Investasi terkemuka
- dYdX – bursa perpetuals terdesentralisasi, salah satu platform derivatif DeFi dengan volume tertinggi
- Synthetix – protokol aset sintetis di Ethereum dan Optimism
- Opyn – protokol opsi terdesentralisasi
- ParaSwap – DEX aggregator yang fokus pada eksekusi terbaik lintas chain
- Matcha – DEX aggregator berorientasi pengguna yang dibangun di atas protokol 0x
- Set Protocol – produk investasi on-chain terstruktur
Informasi publik tentang portofolio lengkap di luar perusahaan kohort inti ini terbatas. Model akselerator dana ini berarti sebagian investasi dilakukan pada tahap sangat awal sebelum proyek mendapat visibilitas publik.
Tim
DeFi Alliance didirikan bersama oleh Imran Khan, sebelumnya Head of Research di Cumberland DRW, salah satu market maker kripto terbesar di dunia. Latar belakangnya dalam trading kripto institusional membentuk tesis dana ini seputar infrastruktur likuiditas. Qiao Wang, peneliti DeFi dan angel investor yang dikenal karena prediksi awal pada protokol terkemuka, juga termasuk di antara kontributor pendiri. Tim yang lebih luas mencakup para operator dari komunitas trading Chicago yang membawa keahlian market making tradisional ke konteks DeFi.
Informasi publik tentang struktur kemitraan saat ini dan perubahan sejak 2023 terbatas. Dana ini tampak beroperasi dengan tim yang ramping relatif terhadap pengaruhnya di ekosistem DeFi.
Aktivitas terbaru
DeFi Alliance mempertahankan profil publik yang relatif tenang sejak 2022–2023. Periode bear market membuat pengumuman investasi baru di seluruh kohort akselerator berkurang. Seiring volume DeFi pulih sepanjang 2024 hingga 2025, beberapa perusahaan portofolio – terutama dYdX setelah migrasinya ke chain berbasis Cosmos sendiri – mendapat perhatian kembali. Dana ini belum mengumumkan fund unggulan kedua secara publik hingga tulisan ini dibuat; informasi publik tentang putaran penggalangan dana baru atau ekspansi AUM terbatas.
DeFi Alliance menempati ceruk spesifik: bukan dana kripto generalis, melainkan akselerator spesialis untuk protokol lapisan trading. Proposisi nilai terbesarnya tetap pada jalur langsung yang disediakan ke likuiditas institusional. Bagi protokol yang menjadikan bid-ask spread dan kedalaman pasar sebagai metrik penentu, koneksi itu merupakan keunggulan nyata. Apakah dana ini akan memperbesar basis modalnya untuk menyesuaikan dengan pasar DeFi yang semakin matang masih menjadi pertanyaan terbuka. Detail lebih lanjut tersedia di Crunchbase dan situs dana ini di defialliance.co.
